一張表先看懂
| 面向 | 國內券商（台股） | 複委託（台券商代買海外） | 海外券商（直接開戶） |
|---|---|---|---|
| 開戶文件 | 身分證＋第二證件、銀行帳戶；線上或臨櫃 | 需先有國內證券戶；簽風險揭露、提供外幣帳戶 | 護照（或可接受之身分證）、地址證明、稅表 W-8BEN |
| 交易費用 | 手續費約 0.1425% 標準（常見 1–2 折）；賣出證交稅 0.3% | 手續費約 0.1%–0.5%，且常有每筆 15–30 美元低消 | 多數美券商股票/ETF 近乎零佣，總體最低 |
| 匯兌／匯款 | 以新台幣計價，無匯兌成本 | 台灣境內換匯；無國際電匯流程 | 需國際電匯入金／出金，銀行與中轉行費用 |
| 稅務重點 | 賣股票課 0.3% 證交稅；價差免綜所稅；股利併綜所稅 | 海外股利源國預扣（美股 30%）；價差在台免綜所稅（AMT 門檻另計） | 同複委託；須取得 1042-S 等文件；W-8BEN 維持非美國人預扣規則 |
| 法遵／保障 | 受金管會監理；集中保管交割；投保中心保障機制 | 合法監理；資產多由國內保管機構託管 | 受當地監管；建議選 SIPC 成員券商（50 萬美元／現金 25 萬美元保障） |
| 適合誰 | 只做台股、新手、重便利 | 想少量布局海外、要中文客服 | 長期全球化、重成本效率、商品多元 |
關鍵依據：證交稅 0.3%（當沖 0.15% 特例）、分類解釋與官方頁面，見財政部稅務入口網。(電子報稅服務網)
SIPC 保障上限：每帳戶 50 萬美元（含現金 25 萬）。(證券投資者保障公司)
W-8BEN 與非美國人預扣稅規則（無條約預設 30%）：IRS 與券商說明。(國稅局)
個人年度自由結匯上限（央行調升至等值 100 萬美元 的新聞稿報導）：(Focus Taiwan - CNA English News)
開戶流程
1) 國內券商（投資台股）
- 準備：身分證＋第二證件（健保卡／駕照）、本人銀行帳戶；可線上自拍驗證或臨櫃辦理並留印鑑。多數券商 1–2 個工作天核准（臨櫃當日生效）。
- 完成：綁定銀行交割戶，入金後即可下單；欲做期貨／選擇權須另開期貨帳戶並通過風險測驗（開期貨戶須滿20歲）。
2) 複委託（台券商代買海外）
3) 海外券商（直接海外開戶）
- 文件：護照（或券商接受之身分證）、地址證明（帳單／對帳單）、W-8BEN 線上簽署。(Investopedia)
- 入金：以本人同名銀行帳戶國際電匯（填 SWIFT 與券商指定入金資訊）；通常 2–3 個工作天到帳。(金管會)
- 安全：選擇受 SEC/FINRA 監理且為 SIPC 成員的主流券商，享有破產保護上限。(證券投資者保障公司)
費用與稅務
1) 國內券商（台股）
- 手續費：標準單向 0.1425%，實務多有 3–6 折電子單優惠。
- 稅：僅賣出課 證交稅 0.3%（當沖 0.15%）；台股價差不課綜所稅，股利併入綜所稅（或用 28% 分離課稅制度依年度規定擇一）。
2) 複委託（海外）
- 手續費：常見 0.1%–0.5%，且每筆 15–30 美元低消，小額下單成本占比高。
- 預扣：美股股息預扣 30%（台美尚無正式租稅協定；近年「類租稅協定」推進中但尚未全面生效）。
- 資本利得：海外股票價差在台一般不課綜所稅，但需留意海外所得 AMT／基本稅額條例的申報門檻與七百五十萬免稅額。
3) 海外券商
- 交易佣金：美股多為 $0 佣金或極低佣，總體費用最低；但需負擔國際電匯出入金與匯差成本。(Investopedia)
- 保障：確認券商為 SIPC 會員（每帳戶 50 萬美元，其中現金 25 萬），僅保障券商倒閉時的資產缺口，不保障市場虧損。(證券投資者保障公司)
C. 外匯與合規
- 年度結匯上限：央行自 2024 年起將個人年度自由結匯上限調升至等值 100 萬美元（一般投資人難以觸頂；單筆大額可能需用途說明）。(Focus Taiwan - CNA English News)
- KYC／AML：國內外券商皆會執行身份審核、來源款項查核。跨境資金原則上需同名進出。(金管會)
- 稅務文件：美股股息的預扣與申報以 W-8BEN 辨識非美國人身分；無條約預設 30% 預扣。(國稅局)
如何選擇？
- 只投台股／先求上手 → 先開「國內券商」。
- 想少量海外、要中文客服、不要自己匯款 → 先用「複委託」。
- 長期全球配置、重視費用與商品深度 → 直接開「海外券商」。
- 資金規模逐步放大 → 台股用國內券商；海外長線布局逐步轉向海外券商，把複委託留給「偶爾小量」。
